177 / 220
\ 171
Bijlagen bij de geconsolideerde jaarrekeningen
\ Jaarrekeningen
Afgeleide financiële instrumenten behouden voor transacties
(trading)
De Groep sloot verschillende Cancellable Interest Rate Swap contracten
af. Deze instrumenten, die in trading geboekt worden, bestaan uit een
combinatie van een klassieke IRS (hier: fixed payer) en een short positie
in een optie waarmee de tegenpartij deze Swap kan annuleren vanaf een
bepaalde datum. De verkoop van deze optie liet toe de gewaarborgde vaste
rentevoet over de hele periode te doen dalen.
1
De grote “Variatie in de reële waarde van het afgedekte instrument” in 2013 kan verklaard worden door het feit dat een geswapte obligatie met vlottende rentevoet met een nominale
waarde van € 50 miljoen werd vervangen door een obligatie met vaste rente met een nominale waarde van € 50 miljoen..
Variatie in de reële waarde van het afgedekte instrument
(x €1000)
2013
2012
OP 01.01
261069
261488
Variatie in de reële waarde veroorzaakt door de vervaldag van de instrumenten
-50000
1
Variatie in de reële waarde van het afgedekte instrument
-6806
-418
OP 31.12
204263
261070
(x €1000)
Periode
Optie
Uitoefenprijs Vlottende rente Jaarlijks bedrag
Eerste optie Periodiciteit van
de optie
2008-2018
Cancellable IRS
4,10%
3M
140000
15.10.2011
Jaarlijks
2018
IRS
2,11%
1M
660000
2019
IRS
2,37%
1M
800000
2018-2019
IRS
2,18%
1M
200000
2020-2022
IRS
2,73%
1M
500000
2012-2016
IRS
3,60% 3M+300,5bps
100000
2014
Gekochte CAPs
4,25%
3M
200000
2015
Gekochte CAPs
4,25%
3M
200000
Liquiditeitsverplichting op de vervaldagen verbonden aan de afgeleide producten
(x €1000)
2013
2012
Tussen één en twee jaar
-29280
-35123
Tussen twee en vijf jaar
-43948
-66302
Meer dan vijf jaar
622
-5783
TOTAAL
-72606
-107208
(x €1000)
31.12.2013
Bruto bedrag
van de geboek-
te financiële
verplichtingen
Bruto bedrag van de
financiële activa in
balans gebracht in
de financiële positie
Netto bedrag van de
financiële verplich-
tingen opgenomen
in de staat van de
financiële verplich-
tingen
Bedragen die niet in balans gebracht
zijn in de financiële positie
Netto bedrag
Financiële
instrumenten
Gegeven cash
waarborgen
Financiële verplichtingen
CAPs, FLOORs
100335
100335
6394
93941
IRS
22069
22069
9724
12345
TOTAAL
122404
122404
16118
106285
Deze tabellen stellen de netto posities van de activa en verplichtingen van de afgeleide financiële instrumenten door tegenprestatie voor.
Compensatie van de financiële activa en verplichtingen
(x €1000)
31.12.2013
Bruto bedrag
van de
geboekte
financiële
activa
Bruto bedrag van
de financiële ver-
plichtingen in balans
gebracht in de
financiële positie
Netto bedrag van de
financiële activa op-
genomen in de staat
van de financiële
situatie
Bedragen die niet in balans gebracht
zijn in de financiële positie
Netto bedrag
Financiële
instrumenten
Ontvangen cash
waarborgen
Financiële activa
CAPs, FLOORs
6954
6954
6394
560
IRS
12123
12123
9724
2399
TOTAAL
19077
19077
16118
2959